عنوان لاتین:
شاخه علمی:
پایان‌نامه سایر شاخه‌های علمی
گرایش علمی:
انرژی
قالب اجرا:
پایان‌نامه غیرصنعتی
کارفرما:
استاد راهنما:
–
استاد مشاور:
دانشگاه:
تهران
مقطع تحصیلی:
پایان‌نامه کارشناسی ارشد
سال دفاع:
۱۳۹۷
کلیدواژه‌ها:
بازارهای جهانی,نوسان,نفت خام
چکیده:
بازارهای مالی یکی از اساسی¬ترین بازارهای هر کشور می¬باشند. برای مشارکت کنندگان دربازارهای مالی، فهمیدن مکانیزم انتقال نوسان از یک بازار به بازار آنها، برای گرفتن تصمیمات بهتر جهت تخصیص سبد سرمایه بسیار مهم می¬باشد. هدف این پژوهش بررسی اثر نوسانات قیمت مسکن، قیمت نفت خام، قیمت طلا و نرخ ارز بر شاخص قیمت سهام بانک¬ها می¬باشد. به منظور بررسی این مهم از مدل خودرگرسیون میانگین متحرک برداری (VARMA) و همبستگی پویا شرطی (DCC-GARCH) با استفاده از داده¬های روزانه قیمت مسکن، قیمت نفت خام اوپک، نرخ ارز، قیمت طلا و بازدهی شاخص بانک¬ها در دوره ۱۳۹۲تا اوایل ۱۳۹۷ استفاده شد. نتایج تحقیق حاکی از آن است که نوسانات قیمت طلا، نفت و نرخ ارز اثر منفی و معنی داری بر بازدهی شاخص بانک ها دارد، این در حالی است که هیچ رابطه معناداری بین قیمت مسکن و بازار سهام بانک ها مشاهده نمی¬شود. در پایان نیز پیشنهاد¬های ارزشمندی برای سیاست گذاران اقتصادی و سرمایه گذاران علاقه¬مند به سرمایه گذاری در بازارهای مالی ارائه گردید.